野蛮人阿里已在门口 “独行侠”饿了么难善独其身

2016-01-05 03:08:47

来源: 时代周报

年关将近，资金流紧张的不仅仅只有金融业，以饿了么和美团为代表的O2O外卖平台也在积极筹划新一轮融资，其中阿里即将成为饿了么第一大股东的消息不胫而走。

时代周报特约记者陆一夫发自广州

年关将近，资金流紧张的不仅仅只有金融业，以饿了么和美团为代表的O2O外卖平台也在积极筹划新一轮融资，其中阿里即将成为饿了么第一大股东的消息不胫而走。

2015年10月，美团和大众点评宣布合并，该交易得到阿里巴巴、腾讯、红杉等双方股东的大力支持。而当时，饿了么CEO张旭豪仍然表示“饿了么未来将会保持独立发展，该与谁相爱，与谁相杀，立场不变”。

在张旭豪眼中，未来饿了么将是千亿美元级别的公司，他显然不愿意投靠BAT。但是摆在眼前的问题是，饿了么需要继续融资以赢得扩充商品服务和物流体系的时间，于是“野蛮人”阿里已不失为一个可以接受的好选择。

倘若饿了么加入阿里系成真，那么O2O外卖市场又将变成BAT的下一个战场。据易观智库去年11月对互联网餐饮外卖市场的最新统计，饿了么目前以33.6%的份额排在行业第一，美团外卖紧随其后，份额达到33.5%，百度外卖也获得了18.8%的份额，排在第三的位置。

在饿了么即将引入阿里的同时，百度外卖和美团点评也在酝酿新一轮的融资，目标都是对准物流体系发力，而且除了加强自营物流能力外，第三方和众包物流的模式也受到青睐。随着用户习惯被培养成熟后，三大外卖平台开始在“最后一公里”上大做文章，但目前仍然有一些问题待市场在资本狂欢后逐渐理清：O2O企业是否符合资本市场给予的高估值？一轮轮融资被烧完后，O2O市场是“剩”者为王，还是一地鸡毛？

下调补贴商家失控

日前有报道称，饿了么上的订餐标价不但高于实体店，而且如果是需要抢购的优惠活动套餐，有时还会碰到商品量不足的情况。也有商家向时代周报记者反映，目前饿了么让商家分摊的活动年费用越来越大，而且没有商量的余地。

饿了么公关部方面向时代周报记者表示，公司不支持餐厅随意加价的行为，市场人员会定期到店核实价格，对商户线上定价行为进行一定约束。“部分餐厅入驻外卖平台后，菜品价格中包含额外提供的外卖餐盒费等其他成本，可能会出现定价略微高于堂吃的情况。消费者如有对平台商户的定价疑问，可以及时反馈给我们进行核实跟进，也可以向当地物价部门进行反馈。”饿了么官方人士表示。

在默认加价的背后，是饿了么对烧钱补贴后无以为继的反应。

按照饿了么方面的说法，2015年1月其日订单量已经突破100万，日交易额攀升至6000万元人民币。如此一来，即使每张订单补贴1元，饿了么每个月将要增加千万元的成本。时代周报记者统计了饿了么过去四年的融资情况，其融资总额已经接近11亿美元，虽然换来了33.6%的市场份额，但烧钱成本之巨大让人咂舌。

事实上，去年下半年以来，张旭豪就开始对外表示，饿了么将有较为明显的下调补贴。张旭豪认为，在培养用户和开拓市场之后，重复的补贴无疑是低效甚至是浪费的。为了提升补贴效率，饿了么对不同人群进行划分，例如逐渐减少对于价格不敏感人群的补贴。

虽然降低甚至取消补贴可能会导致部分用户流失，但对于O2O市场上普遍存在的刷单行为是一种有效打击。饿了么方面回复时代周报记者称，公司已成立专项风控小组，用技术手段过滤掉有风险的订单，根据手机号、地理位置等判定风险值进行排查等。此外，饿了么在“交易”和“配送”两个环节很透明，很多订单是通过饿了么自身的配送系统，交易平台产生的订单派发到配送平台完成配送的过程中，饿了么会对订单的真实性进行二次甄别。

“野蛮人”阿里？

对于美团和大众点评的合并，张旭豪更希望保持饿了么的独立性，但在这轮烧钱补贴的战争中，站队已经不可避免。

于是，“野蛮人”开始“敲门”。据财新网报道，投资人士处获悉，阿里巴巴与饿了么已于2015年12月17日签署投资框架协议，根据协议，阿里巴巴将投资饿了么12.5亿美元，投资完成后，阿里占股饿了么27.7%，成为第一大股东。不过对于阿里入股一事，饿了么方面表示不了解具体情况。

在马云看来，口碑网+饿了么才有底气抗衡美团和大众点评的组合。去年6月阿里巴巴蚂蚁金服持60亿重资，将旗下的“口碑网”复活，被外界视为阿里巴巴寻求O2O突破的最重要一步。随后马云又将淘点点等原有阿里系O2O业务板块划归到支付宝后，阿里的O2O业务终于有了实质性进展。

与此同时，阿里也不再跟投美团和大众点评最新一轮融资，同时四处打折抛售价值10亿美元的美团优先股，打算全力扶持口碑网。

不过，口碑网的前景却是不被看好。去年11月，海底捞、外婆家以及西贝莜面村3家餐饮企业宣布，将联合入股投资口碑网，据报道称，当时各方已经达成战略合作，并就入股事宜达成明确意向。但不到一个月，事情却发生了戏剧性的转折，这3家餐饮企业先后表示将弃投口碑网。西贝莜面村创始人贾国龙在接受媒体采访时明确表示，放弃入股口碑网的原因是要在战略上聚焦于西贝莜面村的发展，将资金和精力集中在线下门店上。

与饿了么、美团等外卖O2O平台不同，口碑网主要依赖支付宝的流量支撑，从支付环节切入O2O市场，但是即使有了支付宝的加持，口碑网的表现也未如预期理想。目前口碑网的单日交易笔数已突破百万大关，但这只是美团外卖的三分之一。

倘若阿里举牌饿了么成真，那么口碑网+饿了么的阿里阵营无疑成为O2O市场上的有力竞争者。根据易观智库对O2O外卖市场的最新统计，去年11月外卖市场整体交易额高达64.3亿元，环比增长8.7%，其中白领市场交易额高达43.1亿元，整体占比高达67%，仍然是外卖主要细分市场。目前饿了么以33.6%的整体份额和34.7%的白领份额继续领跑市场。对于急需资金的饿了么和希望逐鹿O2O市场的阿里而言，这是一笔划算的交易。

搏杀最后一公里

饿了么引入阿里的同时，对手百度和美团同样在行动。日前百度外卖的融资计划书在网上曝光，计划书显示，百度外卖于去年11月启动B轮融资，拟募集资金3亿-5亿美元，计划将于今年第一季度完成。计划书还披露，此次融资的40%用于平台建设，20%用于产品研发，20%用于品类拓展，20%用于市场推广，其中百度外卖重点布局自有物流能力，物流品类将拓展至生鲜、酒类、日化和母婴等。

而在去年的世界互联网大会上，美团CEO王兴就透露，美团和大众点评的融资消息即将公布，同时也否认了阿里退出美团的消息。

易观分析称，随着外卖市场竞争进入纵深发展阶段，除了向上下游拓展功能架构，各大厂商也纷纷开始重视对服务品质的把控。其中，配送是提升服务品质的重中之重，这也成为三大外卖平台的竞争重点。

2015年12月7日，美团正式启动“美团众包”项目，上线7天后宣布美团众包的日订单突破10万单；百度外卖配送月出单的配送人员超过1.9万，平均配送时间为37分钟。在新的融资计划中，百度外卖物流体系的目标是配送团队要达到10万人级别，而模式则是走代理商、第三方和众包物流路线。

时代周报记者了解到，饿了么的即时配送平台在去年8月开始搭建，包括自营配送、蜂鸟团队和蜂鸟众包三类运力，分别承担中高端餐饮、大部分普通餐厅及长尾订单配送，对即时配送的多元化需求实现全方位覆盖。目前饿了么已与京东到家、滴滴出行等平台建立合作，并将与滴滴共同打造二轮电动车加四轮汽车的“2+4”同城配送体系，使外卖配送覆盖全城。

而据饿了么 COO 康嘉介绍，饿了么即时配送平台以加盟商为主体，以自营配送为模板和运营中心，通过众包合作解决长尾订单的方式运行。加盟商除了常规订单配送，还可以通过自行拓展商户、用户，或者扩展配送品类，比如生鲜、商超产品，甚至是洗衣等服务，来实现多元化经营。另外，饿了么的蜂鸟配送系统将会为加盟商提供定制化的智能调度系统，实现商户个性化管理。

业内人士认为，三大外卖平台选择降低对用户的补贴力度，转而向配送服务方向发力，在用户习惯基本上培养成熟之后，物流体系将成为支撑其高估值的关键。