11月25日，创业板上市委举行了2020年第51次发审会议，科创板上市委举行了2020年第109次发审会议，两次会议共审核5家企业的IPO申请，除了拟将在科创板上市的深圳市鼎阳科技股份有限公司（下称“鼎阳科技”）被暂缓表决外，其余4家企业均通过审核。
此外，原定于11月23日参加科创板上市委2020年第109次发审会议的金冠电气股份有限公司也遭遇暂缓表决。实际上，自科创板开板以来，共有3家企业被暂缓审议，而本周有2家。
除了科创板，创业板注册制启动以来，仅有一家公司被暂缓审议，不过，本月出现了第一家被否企业。11月11日晚，因为实际控制人认定等存在问题，江苏网进科技股份有限公司IPO申请被否。
创业板注册制发行也有降速趋势，根据创业板企业IPO受理信息统计，目前创业板每周受理企业数量已连续六周低于10家。11月26日，北京一大型券商的投行人士对时代周报记者表示，“我们近期已经放缓申报。”
需要注意的是，沪深交易所近日明确自律监管要求。深交所创业板发行规范委在11月24日通报近期创业板股票发行情况，明确行业自律监管要求，并发出行业倡议，倡导共同维护发行秩序，提高新股定价市场化水平。上交所也在同日发布《上市公司自律监管规则适用指引》持续提升监管效能。
创业板连续六周受理不足10家
时代周报记者根据科创板和创业板上会信息统计，上会后暂缓审议的企业中科创板有3家，创业板有1家。
上海一中型券商投行人士对时代周报记者表示，“暂缓审议并不意味着在IPO道路上就此止步。企业解决了相关问题，补充材料后可申请继续上会。”一般来说，IPO首发申请被暂缓表决说明企业出现了可能影响上市的问题，而这个问题并不是会议当场能够解释清楚的，或者当场解释并不能让发审委员信服。
与本月出现2家暂缓企业的科创板相比，创业板注册制启动以来，仅有1家公司被暂缓审议。自2020年7月13日第一次会议以来，截至11月27日，创业板上市委已累计召开整整51次审议会议。4个多月来，共有151家首发公司 “赴考”，其中，除了上述提到未能过会的网进科技，还有宁夏沃福百瑞枸杞产业股份有限公司一度暂缓审议；北京华奥汽车服务股份有限公司在上会前临时发生重大事项取消。整体过会率还是很高的，超过99%。
近日，有券商投行人士反映，创业板注册发行受理情况有所放缓。时代周报记者根据Wind资讯创业板受理审核情况统计，自6月22日起至今的23周，只在8月、9月的第一周，即第七周和第十一周无新增受理公司，其余21周均有公司正常受理。趋势上看，受理企业数量在8月出现明显下滑，此后每周受理企业数量几乎都在个位数，仅第15周、17周、23周回升至两位数。截至目前，创业板每周受理企业数量已连续6周低于10家。
交易所明确自律监管要求
目前，监管层正进一步强化行业自律监管，提升监管效能。
11月24日，深交所理事会创业板股票发行规范委员会（以下简称“发行规范委”）召开2020年第三次工作会议，通报近期创业板股票发行情况，明确行业自律监管要求，经合议一致同意并发出行业倡议，倡导共同维护发行秩序，提高新股定价市场化水平，从源头提升上市公司质量。
同日，上交所发布《上市公司自律监管规则适用指引第3号——信息披露分类监管》（以下简称《指引》）。这是上交所继信息披露直通车、分行业信息披露监管、“刨根问底”式监管之后，总结监管实践经验，主动适应市场需要，在监管方式上作出的又一次提升优化。
深交所会议认为，创业板注册制平稳落地实施以来，新股发行承销工作有序推进，以机构投资者为主体的市场化询价、定价和配售机制发挥积极作用，市场各方改革获得感明显增强。同时，市场主体间有效制衡是渐进的过程，应理性客观看待注册制发行改革中出现的新情况。
上交所相关负责人则表示，日前，国务院印发《关于进一步提高上市公司质量的意见》，要求推进全程审慎监管，推进科学监管、分类监管、专业监管、持续监管，持续提升监管效能，并提出要充分发挥证券交易所一线监督和自律管理职责。
