券商板块回落 13只券商股遭减持套现

2014-12-16 11:49:12

来源: 时代周报

时代周报记者陈姿羊发自广州

券商板块在12月4日上演全线涨停的罕见景象后，开始出现回落趋势。12月11日，遭遇两日暴跌洗礼的券商板块，因“监管层将严查两融业务”的利空消息再度下跌，平均跌幅超过6%。

“‘两融检查’不仅缩小了投资者对券商行业未来成长的想象空间，对涨势过猛的券商股形成重压，且预期可能产生的‘抽血’效应将会拖累大盘。”12月12日，联讯证券分析师吴新婷对时代周报记者分析。

在此行情下，不少机构开始回调加仓券商股，12月11日当天便有海通证券（600837）、广发证券（000776）、中信证券（600030）等多个券商股被机构专用席位加仓。而鉴于券商股自11月1日至今平均涨幅已经超过100%，不少股东早就开始减持套现。

11月20日至12月11日，共有13家A股上市券商遭减持，市值约合为74.94亿元。其中，国元证券大股东安徽国元控股（集团）有限责任公司(下称“国元集团”）于12月8日减持国元证券4569.31万股，单笔套现13.61亿元。在12月9日券商全线暴跌之前减持，时机选择甚佳。

全线暴跌

在回落调整前，券商板块一直在牛市中狂奔。

同花顺统计数据显示，11月1日至12月8日期间，19只券商股全线飘红，平均涨幅为109%；其中光大证券（601778）涨幅最高，为175.5%；华泰证券（601688）紧随其后，为152%。在19只券商股中，有10只在此期间涨幅超过100%。

在此期间，券商板块还经历了大型上涨狂潮。12月4日，中信证券、宏源证券（000562）等在内17只券商股全线涨停，其后一天，两市早盘再度快速冲高，券商板块一度再现全线涨停。

但在12月9日大盘震荡当天，券商股跌幅达到3%，券商板块中仅有西南证券、宏源证券、海通证券和中信证券4家上涨。

随后的12月11日，在“监管层将严查两融业务”的利空消息下再度暴跌。盘面显示，19只券商股，除宏源证券停牌以及西南证券（600369）上涨外，其他全部以下跌报收。其中，方正证券（601901）、西部证券（002673）和海通证券（600837）均跌停。

“两融检查或将给券商板块造成一定打击，在目前两市融资余额不断攀升的背景下，监管层提出检查两融，很可能意在警示风险、指导‘降杠杆’。”吴新婷对此评述称。

值得注意的是，在券商股回调之际，机构投资者则顺势回调加仓。根据沪深交易所的公开交易信息，12月11日当天，海通证券分别被两家机构专用席位买入了近2.28亿元和2.01亿元；中信证券则被一家机构专用席位买入了1.89亿元。此外，据披露信息显示，广发证券、东北证券（000686）和国海证券（000750）也分别受到机构专用席位的增持，流通盘相对较小的国海证券甚至被一家机构专用席位一举增持了3.46亿元。

事实上，券商股作为权重板块，今年业绩表现较为亮眼。根据同花顺数据，截至2014年9月30日，19家A股上市券商营业总收入合计830.86亿元，而去年这一数字仅为580.11亿元；归属母公司股东净利润总计308.36亿元，去年同期只有198.61亿元。

时代周报记者统计，截至2014年9月30日，有18家券商股被其他上市公司持有股份。中信证券最受上市公司看好，共有9家A股上市公司持有其股份，华泰证券和海通证券紧随其后，均被5家公司持有股份。

13家券商遭减持

随着券商板块全线发力到目前的整体回落，一些潜伏已久的重要股东陆续减持以此套现获利。根据同花顺数据显示，11月20日至12月11日，共有13家A股上市券商遭到减持，减持次数为60次，减持股数合计为4.64亿股，市值总计约为74.94亿元。

在这波减持狂潮中，东北证券遭减持次数最多为17次，仅在12月10日公告的减持次数就达到12次，减持股数为3704.81万股，市值约为4.65亿元；西部证券则被减持12次，均为12月11日公告，减持股数为1269.34万股，套现约3.32亿元；国海证券则被减持10次，减持股数1.6亿股，合计市值约为25.05亿元，是此次遭减持套现金额最大的一家。

在此期间，股东最大的单笔套现出现在国元证券，减持发生在12月9日券商板块大跌之前。国元证券（000728）12月9日公告显示，12月8日，国元集团减持了其持有的国元证券4569.31万股，占公司总股份的2.33%，减持价格为29.66元/股。据此计算，国元集团此次套现达到13.61亿元，在暴跌之前大捞一笔。

亦有上市公司股东通过减持券商股来扭转业绩颓势。据蓝盾股份（300297）12月9日公告，12月5日公司董事会通过证交系统累计出售所持有的全部长江证券（000783）股票95万股，产生净利润约950万元，以此来补充流动资金。根据蓝盾股份的三季报显示，今年前三季度公司的净利润为-1478.54万元。

值得注意的是，目前还有不少上市公司所持有的券商股并未减持。根据同花顺数据显示，辽宁成大（600739）和吉林敖东（000623）均持有广发证券21%股份，为其第一和第二大股东。截至12月11日，上述两家公司还未发布减持公告。12月11日广发证券收盘市值约为1415亿元，那么照此计算这意味着辽宁成大、吉林敖东持有广发证券的市值均接近300亿元。