信诚联手中信推“薪金宝” 货基支付功能开启

2014-04-24 03:36:46

来源: 时代周报

相较于目前市面上的各类“宝宝”产品，中信银行与信诚基金合作的“薪金宝”最大的特色在于，它的申购和赎回采用“全自动”模式。

本报记者柯智华发自上海

业界一直期待的货币基金支付功能有了新的突破：只需一张购买了信诚基金“薪金宝”货币基金的中信银行卡，就可以随时ATM机取款和刷卡消费。

据了解，相较于目前市面上的各类“宝宝”产品，中信银行与信诚基金合作的“薪金宝”最大的特色在于，它的申购和赎回采用“全自动”模式：客户申办中信银行卡后，可设定一个最低金额，超出部分将自动转为货币基金，而在客户需要使用资金时，也无需再发出赎回指令，可通过ATM机直接取款或直接刷卡消费，而中信银行的后台则会自动实现货币基金的快速赎回。

“我们今年的重点工作之一，还是在货币的持续营销和创新上。”某大型公募基金公司人士告诉时代周报记者，就像2006年一样的股票基金一样，预计货币基金在2014年还是全行业的工作重点。

而值得一提的是，在互联网金融的推动下，货币基金继续在狂欢。近日公募基金一季报公布完毕，统计数据显示货币基金规模暴增6959亿元至1.44万亿元，短短三个月内增幅近乎翻倍，在货币基金推动下，一季度公募基金总规模增长15%达到3.459万亿元，货币基金独占41.7%，超越股票基金成第一大基金品种。

打通支付功能

由于货币基金支付功能的难以解决，使得各基金公司在去年纷纷推出实时赎回功能。“薪金宝”是中信银行与基金公司合作为客户提供的一项活期资金余额增值业务，能够为特定客户银行账户的活期账户实现余额理财申购、基金份额快速变现等服务。

“薪金宝只能对接中信银行卡，其他银行卡则不可以。这也是为什么中信银行愿意和信诚基金合作，理论上讲，他可以增加中信银行的客户。”知情人士说。

上述人士透露，此次中信银行与信诚基金合作推出的“薪金宝”产品，将在包括但不限于所有ATM机及中信银行柜台取现、线上线下消费和转账等支付行为中实现货币基金份额的快速变现。这意味着，当客户通过中信银行卡取现、消费或转账时，“薪金宝”将会自动发起相应货币基金份额的快速变现交易申请，并迅速将快速变现款项转入客户银行账户内，从而满足客户的实时取现、消费或转账等各类支付需求。

简而言之，“薪金宝”可以在完全不影响客户日常支付的同时，为客户卡内资金提供目前远超一年期定期存款的年化收益率。

实际上，薪金宝背后对应的无论是ATM取款还是刷卡消费，都是中信银行的垫资。

需要指出的是，“薪金宝”的推出，或将颠覆目前银行业的活期存款业务格局，无异于一场银行业的自我革命。业内人士指出，如果“薪金宝”的功能全部实现，其支付效果和目前银行账户下的活期存款几乎无差别，但却能提供相对较高的年化收益率，对于活期存款客户有着极大的吸引力，从正常逻辑判断，“薪金宝”如果得到大面积推广，很有可能成为取代活期存款的新业务形态，其影响力将会十分深远。

某基金公司市场部负责人则向记者表示，ATM实时取款和实时转账功能的实现，虽然只是打通了“宝宝“产品支付功能的“最后一公里”，但它却是最关键的“一公里”，足以改变银行目前的一些业务结构。而银行业主动推广该项业务，则表明，针对“宝宝军团”崛起导致存款流失的威胁，银行业正从被动防御转变为主动出击，这或将在一定程度上改变目前互联网企业主导互联网金融的格局。

而一位基金公司人士则向记者表示，银行业加入“宝宝”产品的战团，可以在一定程度上阻止存款的快速流失，但付出的代价则是部分息差收益的降低。不过，在互联网金融已经成为趋势，传统金融业务模式难以为继的背景下，与其等待各类“宝宝”产品的逐步蚕食直至沦陷，银行业不如主动出击，利用现有的优势尽力抓住“宝宝军团”混战的主动权。

再构货币基金新格局?

在“薪金宝”推出之前，各类“宝宝”产品层出不穷，互联网金融的混战日益激烈。凭借先发优势和客户渠道优势，目前占据互联网金融大半江山的依旧是如阿里、腾讯等互联网大佬，银行业常常处于“被动挨打”状态。

根据一季报数据，目前货币基金的老大依然是天弘基金和支付宝合作的余额宝。天弘基金去年底总净值规模为1943.62亿元，一季度末天弘增利宝货币基金获得净申购3559.33亿元，规模达到5412.75亿元，使得天弘基金总规模增至5524.71亿元。

其中，1季度申购余额宝的金额高达9297.8亿元，赎回总额则为5738.5亿元。

此外，在今年一季度和腾讯微信平台合作、并于1月份上线的华夏财富宝货币基金截至3月31日的规模高达821.66亿元，同时借助于微信平台，华夏现金增利货币基金的规模也增加至960.47亿元，在货币基金的大增之下，华夏基金一寂寞的规模也大幅跃进，截至3月31日，华夏基金一季度依靠货币基金总规模增加1182亿元至3629亿元，位居第二。

华泰证券表示，货币市场基金在1季度依然呈现较大规模的净申购的主要原因是货币市场基金具有流动性优势,一些互联网货基规模依然出现爆发式增长,主要得益于其具有的投资便利性、赎回时效性较快等优势。

“伴随着银行业主动改变思路，不断推出诸如“薪金宝”之类的理财产品，并强化支付服务功能，未来互联网金融的格局有可能会再掀起一波洗牌潮。”一位公募基金人士指出。

业内人士指出，相较于互联网企业，银行业推出“宝宝”产品的最大优势在于支付功能的拓展，尤其是像“薪金宝”这样可以提供实时取款以及实时转账功能的产品，可以完全满足客户在资金流动性方面的高要求，以及更便捷、更快速的操作需求，这一点，对于注重资金流动性和支付便捷的客户来说更具诱惑力。

“更重要的是，由于各类‘宝宝’产品目前高收益主要来源于银行协议存款，银行业在一定程度上可以影响‘宝宝’产品的收益率预期，因此，一旦银行业愿意主动变革，银行版的‘宝宝’产品在收益率上也较其他产品更具优势。”上述人士指出。

实际上，这在今年一季度的工银瑞信基金中已经有所体现。今年1季度工银货币基金对接工行银行浙江分行，实行大额实时赎回，尽管一个多月后该业务暂停，但是工银货币基金的规模同样大幅增加，也使得工银瑞信基金的总归达到1700多亿元，再度成为银行系基金公司的老大。

“薪金宝的退出，或将再次在货币基金中掀起浪潮。”一家基金公司电商部负责人表示，目前千亿以上的货币基金只有余额宝，此外还有多只近千亿的货币基金，短期内这些千亿级的货币基金的诞生，将需要强大渠道的支撑。而在货币基金收益率出现下降，货币基金的便利性便显得尤为重要。